日前，記者從業(yè)內多家券商處獲悉，隨著(zhù)《證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理辦法》即將正式施行，部分券商已經(jīng)在推進(jìn)相關(guān)工作。

　　2023年1月13日，證監會(huì )正式發(fā)布《證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理辦法》（下稱(chēng)《辦法》），在明確證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)內涵、加強客戶(hù)行為管理、優(yōu)化業(yè)務(wù)管理流程、保護客戶(hù)合法權益、強化內部風(fēng)控合規、嚴格行政監管問(wèn)責等六方面作出了相關(guān)規定，將于2023年2月28日正式施行。

　　業(yè)內人士認為，《辦法》作為證券公司經(jīng)紀業(yè)務(wù)基礎管理制度，既代表經(jīng)紀業(yè)務(wù)管理的基本要求，也代表行業(yè)監管的基本導向。

　　各項工作正在推進(jìn)

　　《辦法》明確了經(jīng)紀業(yè)務(wù)內涵，并強調經(jīng)紀業(yè)務(wù)屬于證券公司的專(zhuān)屬業(yè)務(wù)。在加強客戶(hù)行為管理方面，提出要強化客戶(hù)身份識別、落實(shí)投資者適當性要求、嚴格賬戶(hù)使用實(shí)名制等；在優(yōu)化業(yè)務(wù)管理流程方面，要求強化事前、事中、事后全流程管控，并加強出租交易單元管理；另外，在客戶(hù)合法權益保護、內部風(fēng)控合規強化、行政監管問(wèn)責等方面也提出了相關(guān)要求。

　　華安證券對《證券日報》記者表示，自《辦法》發(fā)布之后，公司高度重視并第一時(shí)間組織相關(guān)部門(mén)就《辦法》條款逐一做了詳細的學(xué)習、研究和討論。“目前我們已組織了面向全公司范圍的關(guān)于《辦法》的培訓學(xué)習，并同步開(kāi)展經(jīng)紀業(yè)務(wù)相關(guān)制度的修訂和完善。”華安證券相關(guān)負責人表示。

　　另外，華北某大型券商對記者表示，“目前各項工作正在推進(jìn)中”；華南某券商也對記者表示，相關(guān)工作正在逐步落實(shí)。

　　對于未來(lái)券商或有哪些相關(guān)措施落地，滬上某券商戰略分析師對《證券日報》記者表示，未來(lái)關(guān)注點(diǎn)或在新技術(shù)、新業(yè)務(wù)和新要求帶來(lái)的部分變化。規范化的經(jīng)紀業(yè)務(wù)線(xiàn)上展業(yè)成為主流，與金融服務(wù)、金融技術(shù)手段相結合的各種模式會(huì )更加受到關(guān)注?！掇k法》針對投資者權益保護、交易記錄留痕、交易賬戶(hù)管理等方面做出了明確的指引，券商未來(lái)對于內部信息系統建設的投入一定是不斷加大。加大金融科技投入，完善信息系統建設，避免宕機事件出現，提供更優(yōu)質(zhì)安全暢通的交易服務(wù)。

　　探索拓寬經(jīng)紀業(yè)務(wù)邊界

　　談及此次《辦法》實(shí)行對未來(lái)券商經(jīng)紀業(yè)務(wù)的影響，前述滬上某券商戰略分析師表示，新規發(fā)布前，多次的征求意見(jiàn)稿已經(jīng)令市場(chǎng)有了預期和行動(dòng)，而部分業(yè)務(wù)流程和人員管理、客戶(hù)適當性、反洗錢(qián)等業(yè)務(wù)已經(jīng)在其他管理辦法、交易所制度中有所體現。

　　華安證券表示，《辦法》強調了“加強規制、有序發(fā)展、保護客戶(hù)”的整體思路。

　　該滬上券商戰略分析師同時(shí)認為，“一方面，經(jīng)紀業(yè)務(wù)持牌經(jīng)營(yíng)被確認并強化，隨著(zhù)線(xiàn)上展業(yè)將持續加速，疊加北交所業(yè)務(wù)的擴容，機構經(jīng)紀業(yè)務(wù)的逐漸穩定，綜合來(lái)看券商經(jīng)紀業(yè)務(wù)規模有望擴大。另一方面，業(yè)界對經(jīng)紀業(yè)務(wù)傭金收入的整體水平預期會(huì )更加一致，對于財富管理多元化發(fā)展有更明確的動(dòng)力。”

　　與此同時(shí)，證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)作為證券公司的傳統業(yè)務(wù)和核心業(yè)務(wù)，也是支持證券公司其他各類(lèi)業(yè)務(wù)發(fā)展的基礎業(yè)務(wù)，目前面臨著(zhù)一些挑戰。

　　以上滬上券商戰略分析師表示，經(jīng)紀業(yè)務(wù)作為證券公司營(yíng)收的重要支柱，目前主要面臨開(kāi)戶(hù)新增難、業(yè)務(wù)轉型迫在眉睫難突破、頭部集中度高中小券商難分羹等挑戰。

　　該分析師進(jìn)一步建議，首先，無(wú)論大券商還是中小券商，未來(lái)傳統的跑馬圈地模式應該會(huì )很少出現。探索精細化客戶(hù)管理模式，拓寬經(jīng)紀業(yè)務(wù)邊界，融合到“大財富”的潮流，券商需不斷提高平臺式綜合化服務(wù)，在經(jīng)紀業(yè)務(wù)的基礎上提供附加增值性服務(wù)，吸引客戶(hù)關(guān)注，帶動(dòng)資管等業(yè)務(wù)發(fā)展。其次，中小券商可立足于自身資源稟賦，通過(guò)提供高質(zhì)量特色化定制化服務(wù)，盤(pán)活存量客戶(hù)群以攤薄拓客成本，緩解成本端壓力。最后，緊密跟蹤市場(chǎng)和年輕一代需求，開(kāi)展場(chǎng)景、業(yè)務(wù)、界面更聚焦、更AI（人工智能）、更便捷的經(jīng)紀業(yè)務(wù)也是可以不斷嘗試的道路。

　　而華安證券表示，“此次《辦法》明確經(jīng)紀業(yè)務(wù)是券商專(zhuān)屬業(yè)務(wù)，十分有利于鞏固券商在財富管理領(lǐng)域全流程服務(wù)的牌照優(yōu)勢。券商可借此機會(huì )大力推動(dòng)傳統經(jīng)紀業(yè)務(wù)模式向以客戶(hù)為中心、以資產(chǎn)配置為導向的財富管理買(mǎi)方模式轉型，從而為整體業(yè)務(wù)發(fā)展提供強大的支持和動(dòng)力。”（本報記者：吳 珊 見(jiàn)習記者：方凌晨 來(lái)源： 證券日報）