3月31日，黑龍江證監局發(fā)布公告，江海證券被采取出具警示函的行政監管措施。
根據罰單表述，江海證券在開(kāi)展財務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)中，在復核評估公司工作過(guò)程環(huán)節，未對重要評估依據進(jìn)行審慎核查，未能發(fā)現評估公司實(shí)際使用的統計口徑與《評估說(shuō)明》中相關(guān)表述不一致，也未能發(fā)現評估公司對預測期內營(yíng)運資本增加額計算錯誤，統計口徑和計算錯誤問(wèn)題導致評估值被高估，但公司在出具的獨立財務(wù)顧問(wèn)報告中發(fā)表了“評估結論公允、合理”的獨立財務(wù)顧問(wèn)意見(jiàn)。
黑龍江證監局要求，公司應當高度重視，進(jìn)一步提高勤勉盡責的意識和能力，發(fā)揮內部控制作用，認真進(jìn)行整改，并自收到本決定書(shū)一個(gè)月提交書(shū)面整改報告。
這不是江海證券第一次吃罰單，由于在開(kāi)展多項業(yè)務(wù)中出現違規問(wèn)題，公司曾遭受監管重罰，直到2022年3月才正式恢復了受行政監管措施限制的債券自營(yíng)、資管產(chǎn)品備案及股票質(zhì)押三項業(yè)務(wù)。
根據公司全資控股股東哈爾濱哈投投資股份有限公司的未經(jīng)審計年度財務(wù)報表披露，2022年，公司母公司口徑實(shí)現營(yíng)業(yè)收入-3.5億元，主要原因是公司證券自營(yíng)業(yè)務(wù)持有股票等交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)收益同比大幅下降。公司發(fā)生大額虧損，受到聯(lián)合資信評估股份有限公司的持續關(guān)注。
財務(wù)顧問(wèn)涉嫌未勤勉盡責的現象頻繁出現
近期出現此情況的還有東海證券。2月6日，東海證券收到證監會(huì )的立案告知書(shū)，由于在2015年金洲慈航重大資產(chǎn)重組中開(kāi)展獨立財務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)未勤勉盡責，根據相關(guān)法律法規，中國證監會(huì )決定對其立案。
同日，東北證券因信息披露違規也被證監會(huì )立案。公司在執行豫金剛石2016年非公開(kāi)發(fā)行股票項目期間，涉嫌保薦、持續督導等業(yè)務(wù)未勤勉盡責。所出具的文件存在虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。早在開(kāi)展定增項目期間，豫金剛石就開(kāi)始通過(guò)虛構銷(xiāo)售交易及股權轉讓交易，虛增營(yíng)收、利潤，并通過(guò)虛構采購交易等方式，虛增存貨、資產(chǎn)。但東北證券作為保薦機構，卻沒(méi)有發(fā)現上述問(wèn)題。
2022年9月5日，招商證券發(fā)布公告，公司收到證監會(huì )的《行政處罰實(shí)現告知書(shū)》。由于在開(kāi)展上海飛樂(lè )股份有限公司（現中安科股份有限公司）獨立財務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)工作期間未能勤勉盡責，出具的《獨立財務(wù)顧問(wèn)報告》存在誤導性陳述，且后續在并購重組當事人發(fā)生較大變化對本次重組構成較大影響的情況時(shí)未能予以高度關(guān)注，未按照規定及時(shí)向中國證監會(huì )報告。招商證券被采取責令改正，并擬罰6300萬(wàn)元。
新《辦法》啟用，顧問(wèn)業(yè)務(wù)執業(yè)質(zhì)量評價(jià)更為嚴苛
為了順應注冊制下的市場(chǎng)發(fā)展趨勢，提升執業(yè)質(zhì)量。中證協(xié)在征求各方相關(guān)意見(jiàn)的基礎上，對《證券公司從事上市公司并購重組財務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)執業(yè)能力專(zhuān)業(yè)評價(jià)工作指引》（中證協(xié)發(fā)〔2013〕158號）進(jìn)行了修訂，形成《證券公司重大資產(chǎn)重組財務(wù)顧問(wèn)業(yè)務(wù)執業(yè)質(zhì)量評價(jià)辦法》。
新《辦法》要求，中證協(xié)從項目質(zhì)量、業(yè)務(wù)規模、業(yè)務(wù)管理、合規誠信、業(yè)務(wù)創(chuàng )新來(lái)評分高低，將納入評價(jià)范圍的證券公司劃分為A、B、C三類(lèi)。得分前20%的證券公司被評為A類(lèi)，后20%的被評為C類(lèi)，其余的劃分為B類(lèi)。對于當年未承做重大資產(chǎn)項目的證券公司，不予以評價(jià)。
值得注意的是，新《辦法》突出對執業(yè)質(zhì)量的要求，弱化了業(yè)務(wù)規模對評價(jià)的影響，更注重項目評級和項目撤否兩項指標。同時(shí)，進(jìn)一步強化了合規約束。如果證券公司收到刑事或行政處罰，評價(jià)結果將直接變?yōu)镃類(lèi)，并增加了從業(yè)人員負面行為扣分情形。
根據今年披露的情況，2022年39家參與評價(jià)的券商中，8家券商獲評A類(lèi)，分別為：中信證券、中金公司、中信建投、國泰君安、平安證券、國金證券、東興證券、中德證券。23家券商獲評B類(lèi)，8家券商獲評C類(lèi)。C類(lèi)中不乏有頭部券商。
監管部門(mén)持續釋放“零容忍”信號
近日，證監會(huì )發(fā)布了2022年20起證監稽查典型違法案例，案件類(lèi)型涉及各方面：上市公司信息披露違法違規、中介機構未勤勉盡責、操縱市場(chǎng)、操縱期貨合約價(jià)格、內幕信息泄露、內幕交易、個(gè)人違規出借證券賬戶(hù)、上市公司股東違規減持、證券公司報送虛假材料等。其中3起案件涉及中介機構未勤勉盡責。分別為國海證券未勤勉盡責案、大公國際未勤勉盡責案、魯成所未勤勉盡責案系列案件，堂堂所未勤勉盡責案，永拓所未勤勉盡責案。
這些案例是嚴打證券違法違規行為信號的持續釋放，在全面注冊制的實(shí)行下，信息披露的高質(zhì)量與否更為重要。監管部門(mén)堅持“一案多查”，對違規行為“零容忍”、“出重拳”，壓實(shí)中介機構“看門(mén)人”的責任，加強對“看門(mén)人”的處罰力度。（記者：肖斐歆 來(lái)源： 財聯(lián)社）
